Giá chạy gần đến Take Profit nhưng đột nhiên quay đầu chạy ngược rồi cán luôn Stoploss. Giá chạy được nửa đường, bạn dời stoploss về entry nhưng sau đó giá quay đầu chạm điểm entry rồi tiếp tục chạy theo đúng như phân tích của bạn lúc ban đầu.
Bạn mất đi phần lời chưa kịp chốt và thậm chí mất luôn cả niềm tin vào hệ thống của mình! Nếu bạn gặp phải những vấn đề trên thì bài viết này hy vọng sẽ giúp bạn giải quyết được những nan đề trên!
1. Trailing Stop là gì?
Từ lâu việc dời Stoploss hay gọi là Trailing Stop là một kỹ thuật giúp trader tối đa hóa lợi nhuận trong những cú trade đã có lệnh dương. Tuy nhiên không phải ai cũng biết cách sử dụng Trailing Stop đúng cách.
Một vài trader dời về Swing High/ Low, một số trailing theo ATR và một vài thì dùng EMA hoặc trailing stop tự động. Đây là một kỹ thuật scale out phổ biến tuy nhiên sẽ có vài nhược điểm như sau:
Trailing quá chặt (ví dụ 10–20 pip trên cặp tiền biến động mạnh) sẽ khiến lệnh bị “quét” ngay cả khi xu hướng tổng thể chưa đổi.
Trailing Stop là công cụ cơ học nó không có “trí tuệ” để phân biệt giữa:
- Pullback lành mạnh trong xu hướng (healthy retracement)
- Đảo chiều thực sự (trend reversal)
Điều này dẫn tới hiện tượng stop-out ngay trước khi giá tiếp tục đi đúng hướng, một tình huống mà nhiều quỹ mô tả là “getting stopped at the worst price”.
Khoảng cách trailing cố định không thích nghi với thị trường, nhược điểm này là do:
- Biến động thị trường thay đổi theo thời gian (regime shift).
- Khoảng trailing cố định (fixed distance) có thể quá rộng khi thị trường sideway hoặc quá hẹp khi thị trường biến động dữ dội.
Trailing Stop tạo cảm giác rằng lợi nhuận đã được “khóa” và giao dịch đã an toàn.
- Nhưng thực tế, nếu đặt quá rộng, lệnh vẫn có thể quay từ lợi nhuận lớn về mức hòa vốn hoặc lỗ nhẹ.
- Điều này dễ khiến trader mất kỷ luật chốt lời hoặc bỏ qua các tín hiệu đảo chiều rõ ràng vì tin tưởng mù quáng vào trailing.
Và sau cùng đó là: khi xu hướng sắp kết thúc, giá thường biến động mạnh và thất thường. Trailing stop lúc này có thể bị quét sớm hơn điểm chốt lời tối ưu, đặc biệt khi xu hướng tạo “spike cuối” trước khi đảo chiều.
2. Chandelier Exit công cụ hỗ trợ Trailing Stop là gì?
Chandelier Exit là một chỉ báo kỹ thuật được tạo ra bởi Chuck LeBeau – một nhà quản lý quỹ và chuyên gia phân tích kỹ thuật nổi tiếng dùng để xác định điểm thoát lệnh tối ưu theo dạng trailing stop dựa trên biến động giá và chỉ báo ATR (Average True Range).
Nó được gọi là “Chandelier” (đèn chùm) vì nguyên tắc hoạt động giống như một chiếc đèn chùm treo trên trần nhà:
- Trong xu hướng tăng, điểm dừng lỗ “treo” xuống từ đỉnh cao nhất trong một khoảng thời gian nhất định.
- Trong xu hướng giảm, điểm dừng lỗ “treo” lên từ đáy thấp nhất trong khoảng thời gian đó.
Công thức tính Chandelier
Phần này mình sẽ chia làm 2 công thức cho các bạn dễ hình dung: một khi chúng ta mua và một khi chúng ta bán. Với các dữ liệu ban đầu mặc định là ATR(22) và hệ số nhân Multiplier (thường là 3):
- Chandelier Exit (Long): CE long = Highest High(n)−ATR(n)×Multiplier
- Chandelier Exit (Short): CE short = Lowest Low(n)+ATR(n)×Multiplier
Trong đó:
- nnn = số phiên dùng để tính (thường 22 phiên ~ 1 tháng giao dịch)
- Highest High / Lowest Low: Giá cao nhất/thấp nhất trong n phiên
- ATR: Đo biến động trung bình thực tế
- Multiplier: Khoảng cách stop so với biến động (thường 3, nhưng có thể điều chỉnh)
ATR vốn dĩ đã là một chỉ báo đo độ biến động. Khi Chuck LeBeau thiết kế Chandelier Exit, ông lấy chính giá trị ATR đó, nhân với một hệ số an toàn (Multiplier) và cộng/trừ vào đỉnh hoặc đáy gần nhất. Kết quả là một chỉ báo mới mà đầu vào là một chỉ báo khác, đúng nghĩa indicator of indicator.
Sự khác biệt so với ATR Trailing Stop
Khi sử dụng ATR Trailing Stop: Dịch chuyển điểm dừng lỗ mỗi khi ATR thay đổi, nên bám giá rất sát. Chính vị vậy ATR sẽ dễ bị nhiễu nhiều hơn và bị quét stop trong những cú pullback nhỏ.
Trong khi đó Chandelier Exit: Bám theo đỉnh cao nhất hoặc đáy thấp nhất trong suốt n phiên gần nhất, chứ không chỉ dựa vào giá hiện tại. Do vậy, Chandelier sẽ phản ứng chậm hơn, nhưng đổi lại ít bị quét stop hơn trong xu hướng mạnh.
3. Cách sử dụng Chandelier Exit
Dùng Chandelier Exit để Trailing Stop
Quy tắc sử dụng của Chandelier Exit cũng khá đơn giản, mình chia làm 2 trường hợp kèm ví dụ như sau:
Trong xu hướng tăng (Long Position):
- CE sẽ nằm dưới giá. Do đó khi giá tăng và lập đỉnh mới → CE nhích lên theo. Chúng ta sẽ trailing stop theo đường màu xanh mặc định của Indicator này và khi giá giảm chạm vào CE → chúng ta sẽ thoát lệnh, coi như xu hướng kết thúc.
Chandelier Exit nằm dưới giá trong xu hướng tăng
Trong xu hướng giảm (Short Position):
- CE sẽ nằm trên giá. Do đó khi giá giảm và tạo các đáy mới → CE nhích lên theo. Chúng ta sẽ trailing stop theo đường màu đỏ mặc định của Indicator này và khi giá giảm chạm vào CE → chúng ta sẽ thoát lệnh, coi như xu hướng kết thúc.
Như vậy khi các bạn vào lệnh BUY, giá tăng thì đường Chandelier Exit sẽ cong lên. Trong xu hướng tăng mà bất cứ khi nào giá giảm cắt xuống Chandelier Exit thì các bạn nên cân nhắc thoát lệnh, vì lúc đó xu hướng có thể đảo chiều.
Như vậy với Chandelier Exit, các bạn hoàn toàn có thể thoải mái giữ lệnh lâu hơn cho tới khi nào giá cắt lên/xuống đường Chandelier Exit, báo hiệu lúc thoát lệnh. Nó giúp các bạn đạt tỷ lệ RR rất cao với các điểm vào đẹp.
Một cách khác để dùng Chandelier Exit là coi nó như 1 đường MA, báo hiệu đảo chiều của xu hướng. Khi giá cắt Chandelier Exit lên thì có thể xu hướng tăng bắt đầu, ngược lại với xu hướng giảm.
Việc xác định xu hướng đảo chiều thì các bạn không nên chỉ máy móc dựa vào Chandelier Exit hay MA, nên kết hợp thêm các swing high swing low gần nhất làm mức xác nhận. Như vậy độ tin cậy sẽ cao hơn.
Kết hợp Chandelier Exit với cấu trúc thị trường
Trong xuyên suốt bài viết này chúng ta có thể thấy Chandelier Exit là một chỉ báo đa năng ngoài việc dùng để xác định thời điểm thoát lệnh thì chúng ta có thể dùng CE theo cách ngược lại có nghĩa là để Entry.
Khi một xu hướng phá vỡ Chandelier Exit thì một xu hướng khác sẽ hình thành, ví dụ:
Trong biểu đồ USDJPY bên trên có thể nhận thấy xu hướng giảm rõ ràng ở phần trái của biểu đồ và giai đoạn này nằm hoàn toàn phía bên dưới đường CE cho đến khi đường CE màu đỏ bị phá vỡ bởi giá, lúc này đây xu hướng đã đảo chiều.
Ngoài việc xác định điểm đảo chiều xu hướng tiềm năng Chandelier Exit còn được sử dụng cho việc xác định các điểm Break out thật hay giả. Cách sử dụng chủ yếu dựa vào đặc tính kháng cự và hỗ trợ động của đường CE. Khi Chandelier Exit di chuyển ngang thì cũng đồng nghĩa với việc giá cũng di chuyển sideway như ví dụ bên dưới.
Trong biểu đồ trên có 2 lần giá phá vỡ CE:
-Lần đầu tiên là khi giá phá vỡ CE màu xanh trong xu hướng tăng.
-Lần thứ hai là khi giá phá vỡ CE màu đỏ. Trước khi có sự phá vỡ này xu hướng của cặp tiền đang đi sideway và đến khi giá phá vỡ đã tạo ra cú Breakout để tiếp tục xu hướng cũ.
Vì là một kháng cự động nên khi giá phá vỡ Chandelier Exit cũng là tín hiệu giao dịch break out. Tuy nhiên sẽ có những trường hợp tín hiệu phá vỡ CE là sai khi giá tiếp tục sideway mà chưa có sự bứt phá, điều này xảy ra trước các cú unwind hoặc một narrative nào đó sắp diễn ra, như trong hình bên dưới
Để hạn chế nhược điểm này của CE các bạn nên kết hợp với các chỉ báo động lượng và đọc cấu trúc thị trường. Thông thường hiện tượng này sẽ xảy ra vào phase 3: Mitigation phase trong một Oder Flow hoàn chỉnh cũng là phase săn stop hunt của Bigboys.
Chandelier Exit + Partial Profit Taking
Đây là một trong những cách kết hợp Chandelier Exit và quản trị lệnh vừa để khóa lợi nhuận vừa giữ một phần vị thế cho sóng lớn. Partial Profit Taking là một thuật ngữ dùng để diễn tả sự phân bổ lợi nhuận (chốt từng phần lợi nhuận) khi giá đã đi đúng chiều. Đối với Retail trader chúng ta nên phân bổ 1 vị thế giao dịch ra thành nhiều nhỏ với các R:R cố định.
Việc phân bổ này ngoài ý nghĩa chia nhỏ rủi ro còn có tác dụng hạn chế sự ảnh hưởng của yếu tố tâm lý đến một giao dịch cụ thể. Cách sử dụng như sau:
Cùng quan sát vùng giá được đánh giá trên hình ảnh trên, có thể thấy có những đoạn đường CE cho màu đỏ ngược chiều với xu hướng chung đang là tăng của cặp tiền. Khi những đường CE màu đỏ này xuất hiện sẽ kèm theo các đợt pullback với động lượng và chiều dài con sóng hồi khác nhau, chính vì lý do này khi chúng xuất hiện chúng ta nên chốt lời một phần các vị thế đang mở và giữ lại các vị thế còn lại cho đến hết trend
Như vậy với Chandelier Exit bạn vừa có một công cụ để tìm điểm dời Stoploss vừa có một công cụ để thoát khỏi thị trường khi có dấu hiệu bất thường xảy ra. Sau cùng để sử dụng công cụ này các bạn có thể vào Tradingview và gõ Chandelier Exit và chọn của Everget như ảnh nhé! Happy trading!
